ABD, Avrupa vadelilerinde yükseliş, tahvil getirilerinde ve petrol fiyatlarında gerileme ile güne başlıyoruz. Günün haberi Lula’nın sürpriz bir geri dönüş ile seçimi kazanması. Brezilya varlıklarında bugün, gelişmekte olan ülkelere yayılmayacak, sert bir satış bekliyoruz.
Çip, hafıza, yazılım hisselerinde Cuma günü seçici yükseliş, ABD-Avrupa vadelilerinde sınırlı yükseliş yapay zeka kaynaklı satış dalgasının sonuna yaklaştığımıza işaret ediyor. Ama son sözü bu hafta açıklanacak Amazon, Google, Microsoft gibi büyük şirketlerin beklentileri ne kadar yeneceği belirlenecek.
Aralık vadeli aktif Brent kontratı Cuma günü gördüğü zirveden 2 dolara yakın gerileyerek 115 doların altında işlem görüyor. Sahadan gelen savaş ihtimalinin azaldığına yönelik bir bilgi yok. Ama yeni bir toplantı yapılacağı konuşuluyor. Vadeli piyasalar petrol fiyatının Nisan ayına kadar 100 doların üzerinde kalacağını fiyatlıyor. Enerji uzmanları mevcut fiyatlamanın 20-25 dolarlık kısmının jeopolitik risk primi kaynaklı olduğunu tahmin ediyor.
Enflasyonda yukarı yönlü riskin arttığı bir ortamda Fed (Çarşamba), ECB (Perşembe), BoJ (Cuma) faiz kararlarını izleyeceğiz. Tahvil faizlerinde yükseliş ve yapay zeka kaynaklı riskten kaçış finansal koşulları sıkılaştırarak merkez bankalarının işini kısmen yaptı. Fed, ECB ve BoJ ikincil etkileri görmek için muhtemelen bu haftaki toplantıları pas geçecek.
Savaş bölgesine yakın, enerji ve faiz duyarlılığı yüksek Borsa İstanbul geçen hafta en sert gerileyen gelişmekte olan borsalar arasında yer aldı. Ankara’nın aldığı önlemlere rağmen MSCI’nın Türkiye’yi beklemede tutması ve PPK açıklamasında para politikası görünümü paragrafına “adımların büyüklüğü ve zamanlaması” ifadesinin eklenmesi Borsa İstanbul’u baskıladı.
Cuma günü 10,700 seviyesine gerileyen endeks, kapanışa doğru gelen 2 sigmalık hareketle 11.000 desteğinin üzerinde haftayı bitirdi. Bankalar kapanışa doğru gelen alımda en çok yükselenler arasındaydı. Büyümeye duyarlı beyaz eşya, demir-çelik, otomotiv haftalık bazda en çok gerileyenler arasında yer aldı.
Dünya piyasalarının seyri Borsa İstanbul’da pozitif bir açılışa işaret ediyor. Ana ortağın mal varlığı üzerindeki tedbirlerin kaldırılması sonrası Astor hissesinde güçlü bir yükseliş bekliyoruz. Olası geri dönüşte banka dışı hisseler öne çıkar. Endeks için destek ve direnç seviyeleri 10.700 ve 11.300.
Teknik bültende Aksa ve Şok Marketler’i öne çıkarıyoruz.
Raporun tamamına Mobil uygulamamızın Herkese Analiz > Araştırma adımlarını izleyerek veya Web İşlem Platformumuzun Araştırma sekmesine tıklayarak erişebilirsiniz.